- Se deprecia 4.8 centavos; dólar se vende en 17.77 unidades
Clase Turista
El peso inicia con una depreciación de 0.27% o 4.8 centavos, cotizando alrededor de 17.77 pesos por dólar, con el tipo de cambio tocando un mínimo de 17.6377 y un máximo de 17.8561 pesos por dólar. La depreciación del peso se debe a un incremento de la aversión al riesgo global, pues no hay señales de que la guerra en Irán pueda terminar pronto.
En la sesión, se espera que el tipo de cambio cotice entre 17.65 y 17.90 pesos por dólar.
Ayer en Estados Unidos, la Cámara de Representantes rechazó con 219 votos a favor y 212 en contra, una resolución para forzar el fin de los ataques estadounidenses contra Irán. La medida ya había sido rechazada el miércoles en el Senado y con esto envía la señal de que el conflicto, por ahora, cuenta respaldo a nivel legislativo.
Durante la noche, Irán lanzó ataques con misiles y drones a varios países del Golfo Pérsico, destacando Arabia Saudita, Kuwait y Baréin. Por su parte, Israel y Estados Unidos realizaron ataques con misiles contra la capital iraní de Teherán. De acuerdo con el ejército de Israel, los ataques fueron a infraestructura del régimen. El ejército de Estados Unidos confirmó que arrojaron bombas para destruir centros de lanzamiento de misiles que se ubican bajo tierra. De acuerdo con medios, el ataque recibido por Teherán durante la noche ha sido el más intenso en los 7 días que van de la guerra. Debido a los ataques más recientes, el ministro de Energía de Qatar declaró que, si la guerra en el Medio Oriente continúa, los productores del Golfo podrían detener sus exportaciones de energía en «unas semanas».
Los mercados reaccionan con aversión al riesgo pues la guerra está causando fuertes disrupciones en los energéticos, ante el bloqueo del Estrecho de Ormuz y el potencial daño de la infraestructura energética del Medio Oriente. Los ataques ocurridos durante la noche han hecho que se acentúen las presiones al alza sobre los precios de energía en el mercado de materias primas, lo que amenaza con generar presiones inflacionarias a nivel global y propiciar políticas monetarias restrictivas. Rato implicaría que los bancos centrales, como la Reserva Federal, podrían subir la tasa de interés para evitar episodios inflacionarios severos como el observado en 2021 y 2022, en el que se creyó que el alza en la inflación era transitoria.
En la canasta amplia de principales cruces, las divisas más depreciadas hoy son: el florín húngaro con 1.36%, el peso chileno con 0.88%, el peso colombiano con 0.51%, el zloty polaco con 0.39%, la corona checa con 0.29% y el peso mexicano con 0.28%. Las divisas más depreciadas hoy son: la corona noruega con 0.36%, el dólar canadiense con 0.26%, el dólar australiano con 0.11%, la libra esterlina con 0.09%, el yuan chino con 0.08% y el dólar taiwanés con 0.07%.
Con el fin de mitigar un poco el aumento de los precios del petróleo, Estados Unidos y Venezuela han acordado establecer nuevamente las relaciones diplomáticas, lo que podría llevar a la reintegración de Venezuela en el mercado internacional de este commodity. A la par, el secretario del Tesoro de Estados Unidos, Scott Bessent, anunció que Estados Unidos ha retirado las sanciones contra India por comprar crudo proveniente de Russia por un periodo de 30 días. Esto con el fin de que haya más oferta disponible en el mercado global de petróleo y mantener el flujo a nivel global.
Sin embargo, los commodities de energía se mantienen presionados al alza.
- El petróleo WTI inicia la sesión cotizando en 86.37 dólares por barril, con un avance de 6.62% e hilando seis sesiones consecutivas al alza, sumando un avance de 28.87% en ese periodo. Así, el WTI tocó un máximo de 86.60 dólares por barril, nivel no visto desde abril del 2024.
- El petróleo Brent comienza la sesión cotizando en 89.21 dólares por barril, con un avance de 4.45% y acumulando un avance de 26.09% en las últimas seis sesiones. Con esto, el Brent tocó un máximo de 89.50 dólares por barril, nivel no visto desde abril del 2024.
- El gas natural en Estados Unidos empieza la sesión cotizando en 3.09 dólares por millón de BTU, con un avance de 2.76%. El gas natural de Estados Unidos ha ganado en cinco de las últimas seis sesiones, sumando un avance de 9.16% en ese periodo.
- El gas natural en Europa cotiza en 52.67 euros por MWh, con un incremento de 3.83%. Este commodity ha ganado en seis de las últimas nueve sesiones, acumulando un avance de 70.52% en este periodo. No obstante, las ganancias del gas natural en Europa fueron limitadas por una caída del 10% en la sesión del miércoles.
Debido a la guerra, es posible que los precios del petróleo alcancen niveles por encima de 100 dólares por barril. La última vez que el precio del Brent se ubicó por encima de 100 dólares por barril fue el 31 de agosto del 2022, mientras que para el WTI fue el 29 de julio del 2022.
Por el contrario, los precios de los metales preciosos continúan presionados a la baja, pues en la semana los temores del impacto inflacionario de la guerra han elevado las expectativas de incrementos en las tasas de interés, particularmente de la Reserva Federal de Estados Unidos, fortaleciendo al dólar. Así el oro inicia la sesión cotizando en 5,073 dólares por onza, con un retroceso de 0.10%. Con esto, el oro ha caído en tres de las últimas cuatro sesiones, acumulando un descenso de 4.68% en ese periodo. Asimismo, la plata inicia la sesión cotizando en 82.19 dólares por onza, con una ligera contracción de 0.06%. Este metal se ha contraído en cuatro de las últimas cinco sesiones, acumulando un retroceso de 12.37% en ese periodo.
Debido al temor de presiones inflacionarias, en Estados Unidos las tasas de los activos del Tesoro han mostrado presiones al alza toda la semana. Hoy la tasa de las notas del Tesoro a 10 años sube 2.5 puntos base, ubicándose en 4.16%, acumulando un incremento de 22.4 puntos base en la semana. Por su parte, la tasa de los bonos del Tesoro a 30 años sube hoy 1.6 puntos base a 4.77%, acumulando un incremento en la semana de 15.8 puntos base. Por ahora, el mercado espera recortes de la tasa de interés por un total de 37 puntos base durante el 2026. Debido a que los recortes de la Reserva Federal son en múltiplos de 25 puntos base, la expectativa implica solamente un recorte en el año, por debajo de la expectativa del pasado viernes de 60 puntos base o 2 recortes en el año.
RESULTADOS MIXTOS EN BOLSAS DE VALORES
El mercado de capitales muestra resultados mixtos entre los principales índices bursátiles a nivel global. En la sesión asiática, el Nikkei japonés registró una ganancia de 0.62%, ganando por segunda sesión al hilo. El Hang Seng de Hong Kong mostró un avance de 1.72% y el CSI 300 de Shanghái ganó 0.27%. Por otro lado, en los índices europeos, se observan pérdidas tras el aumento del precio del petróleo. El STOXX 600 registra una caída de 0.98%, el DAX alemán muestra una pérdida de 0.94%, el CAC 40 francés cae 0.90% y el FTSE 100 de Londres pierde 0.69%. En Estados Unidos, en el mercado de futuros, el Dow Jones registra una pérdida de 0.71%, el Nasdaq 100 cae 0.94% y el S&P 500 pierde 0.73%.
En Estados Unidos se publicó el reporte de empleo de febrero, en donde destacó que la nómina no agrícola mostró la destrucción de 92 mil posiciones laborales, de acuerdo con la encuesta de los establecimientos, muy por debajo de la expectativa del mercado que esperaba la creación de 55 mil posiciones laborales y siendo la mayor contracción desde octubre. Asimismo, los datos de los dos meses previos fueron revisados a la baja: en diciembre pasó de una creación de 42 mil empleos a una destrucción de 17 mil, mientras que en enero también se revisó a la baja de una creación de 130 mil a 126 mil, siendo un total de 69 mil empleos revisados a la baja en estos meses.
Por su parte, la encuesta a los hogares mostró un incremento en el número de desempleados de 203 mil, luego de 2 meses al hilo de caídas para ubicarse en 7.571 millones de desempleados. Con esto, la tasa de desempleo subió de 4.3% en enero a 4.4% en febrero, también rompiendo una racha de 2 meses al hilo de caídas.
Las ventas minoristas en Estados Unidos registraron en enero una disminución mensual nominal de 0.16%, caída menor a la de 0.29% que anticipaba el mercado. En términos reales, es decir, con cifras ajustadas por inflación, registraron una caída 0.33%, cayendo por segundo mes consecutivo. Al interior, siete de las doce categorías de negocios registraron caídas mensuales en términos reales, siendo las mayores en: 1) tiendas de salud y cuidado personal (-4.12%), 2) tiendas de ropa y accesorios (-2.02%), 3) tiendas de deportes, libros y música (-1.80%) y 4) electrónicos y electrodomésticos (-1.13%). A tasa anual, las ventas minoristas crecieron 3.16% en términos nominales y 0.75% en términos reales.
Mercado de Dinero y Deuda
En Estados Unidos, la tasa de las notas del Tesoro a 10 años sube 2.5 puntos base, ubicándose en 4.16%.
Mercado de Derivados
Para cubrirse de una depreciación del peso más allá de 19.50 pesos por dólar, una opción de compra (call), con una fecha de ejercicio dentro de 1 mes tiene una prima del 0.68% y representa el derecho, pero no la obligación de comprar dólares en el nivel antes mencionado.
Por otro lado, el forward interbancario a la venta se encuentra en 17.8370 a 1 mes, 18.0866 a 6 meses y 18.3870 pesos por dólar a un año.
