- El peso mexicano se aprecia 5.1 centavos al arrancar las operaciones del mercado cambiario
Clase Turista
El peso inicia la sesión con una apreciación de 0.27% o 5.1 centavos, cotizando alrededor de 18.71 pesos por dólar, con el tipo de cambio tocando un máximo de 18.7762 y un mínimo de 18.6813 pesos por dólar.
En la sesión se espera que el tipo de cambio cotice en un rango entre 18.62 y 18.82 pesos por dólar.
La apreciación del peso ocurre a la par de un retroceso moderado del dólar de 0.06%, con el mercado a la espera de la participación del presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, en el simposio económico de Jackson Hole.
Se espera que la dirección del tipo de cambio durante la sesión esté determinada de lo que señale Powell, pues de enviar un mensaje que es apropiado esperar más tiempo para recortar la tasa de interés, el dólar se fortalecería y se observaría una corrección al alza del tipo de cambio. Por el contrario, una postura más flexible, que indique un recorte de la tasa de interés en septiembre, permitiría un mayor debilitamiento del dólar y la apreciación del peso mexicano.
El mercado está siendo muy cauteloso y esta mañana la probabilidad de que la Reserva Federal recorte la tasa de interés el 17 de septiembre ha bajado a 70.9%, desde 84.5% hace una semana.
Otros oficiales de la Reserva Federal han mostrado una postura a favor de recortar la tasa de interés. Ayer la presidenta de la Fed de Boston, Susan Collins, señaló que podría ser apropiado recortar la tasa de interés de observarse un mayor deterioro del mercado laboral en Estados Unidos. De acuerdo con Collins, la inflación podría acelerarse en los últimos meses del 2025 para reanudar la desaceleración en 2026.
Por su parte, el presidente de la Fed de Chicago, Austan Goolsbee, dijo que él percibe que la reunión de septiembre es una reunión “viva”, indicando que podrían tomar decisiones respecto a la tasa de interés. No obstante, fue un poco más cauteloso al señalar que los incrementos a los aranceles parecen no haber terminado y esto representa un riesgo para la inflación persistente. En 2025, ambos miembros del Comité Federal de Mercado Abierto cuentan con voto en las decisiones de política monetaria.
En la sesión el desempeño del tipo de cambio también podría verse afectado por lo que pueda decir el presidente de Estados Unidos, Donald Trump, al mediodía desde la Oficina Oval. No se ha dado a conocer información sobre lo que comentará, pero podría estar relacionado con los esfuerzos recientes por detener la guerra entre Ucrania y Rusia. Esta mañana, el ministro de asuntos exteriores de Rusia, Serguéi Lavrov, comentó que podría haber una reunión entre el presidente de Ucrania, Volodimir Zelensky y el presidente de Rusia, Vladimir Putin, pero todavía no hay una agenda lista.
En la canasta amplia de principales cruces, las divisas más apreciadas hoy son: el rand sudafricano con 0.61%, el won surcoreano con 0.58%, el shekel israelí con 0.41%, el peso mexicano con 0.27%, el florín húngaro con 0.21% y el real brasileño con 0.20%. Las divisas más depreciadas hoy son: el peso argentino con 0.44%, el rublo ruso con 0.40%, la rupia de Indonesia con 0.37%, la rupia india con 0.30%, el dólar taiwanés con 0.29% y la lira turca con 0.19%.
Ganancias en bolsas de valores
El mercado de capitales muestra ganancias generalizadas a nivel global ante la posibilidad de que Jerome Powell se muestre inclinado hacia un recorte de la tasa de interés en septiembre. En la sesión asiática, el Nikkei japonés registró un ligero avance de 0.05%, rompiendo una racha de 3 sesiones de caídas. Por su parte, el Hang Seng de Hong Kong mostró una ganancia de 0.93% y el CSI 300 de Shanghái ganó 2.10%, la mayor ganancia desde el 14 de marzo. En Europa y Estados Unidos, se observan ligeras ganancias. El STOXX 600 registra un avance de 0.22%, el DAX alemán gana 0.01%, el CAC 40 francés avanza 0.12% y el FTSE 100 de Londres gana 0.09%. En Estados Unidos, las ganancias también se deben a una corrección, luego de perder durante toda la semana. El Dow Jones registra una ganancia de 0.30%, el Nasdaq Composite avanza 0.10% y el S&P 500 gana 0.19%.
En Japón se publicó la inflación nacional de Japón de julio, en 3.1%, desacelerándose desde el dato de junio de 3.3% y en línea con la expectativa del mercado. En cuanto a la inflación sin contar comida fresca y energía, algo similar a la inflación subyacente, se ubicó en 3.4%, sin cambios desde el dato de junio. Hay riesgos al alza, pues el componente de alimentos procesados mostró una inflación anual de 8.3%, la mayor inflación desde septiembre del 2023. En cuanto al precio del arroz mostró una inflación de 90.7% anual, desacelerándose desde el dato de junio de 100.2%, pero todavía muy elevada. Es importante señalar que la inflación objetivo del Banco de Japón es del 2.0%, por lo que el mercado anticipa que haya un aumento de la tasa en la junta del 30 de octubre, con un 51% de probabilidad. El gobernador del Banco de Japón, Kazuo Ueda, atenderá al simposio de Jackson Hole, en donde se espera que hable sobre su perspectiva económica.
Mercado de Dinero y Deuda
En el mercado de deuda, la tasa de las notas del Tesoro a 10 años baja 2.3 puntos base a 4.31%.
Mercado de Derivados
Para cubrirse de una depreciación del peso más allá de 20.00 pesos por dólar, una opción de compra (call), con una fecha de ejercicio dentro de 1 mes tiene una prima del 0.64% y representa el derecho, pero no la obligación a comprar dólares en el nivel antes mencionado.
Por otro lado, el forward interbancario a la venta se encuentra en 18.7784 a 1 mes, 19.0796 a 6 meses y 19.4523 pesos por dólar a un año.
